保持流動性合力充沛，加大對沖新冠肺炎疫情影響的貨幣信貸支持力度，用改革的辦法疏通貨幣政策傳導(dǎo)，牢牢守住風(fēng)險底線，有效防控金融風(fēng)險……疫情暴發(fā)以來，中國人民銀行穩(wěn)健有力的貨幣政策，成為眾多金融機構(gòu)壓實責(zé)任服務(wù)市場主體的“定海神針”。與此同時，結(jié)合我國金融科技全球領(lǐng)先的地位，技術(shù)加持下的金融業(yè)，不斷以業(yè)務(wù)創(chuàng)新向資金鏈緊張的小微企業(yè)傳遞著溫度……

無接觸貸款，1元利息換來2.23元利潤

5月8日，全國工商聯(lián)發(fā)布《2019-2020小微融資狀況報告》。這部經(jīng)過對全國超過15萬家小微企業(yè)及個體戶調(diào)研所形成的《報告》顯示，這一群體在重大外部沖擊下，展現(xiàn)出強大的經(jīng)濟韌性。比如，疫情后小微企業(yè)及個體戶的資金需求突出，但絕大部分扶一把就能活；40.5%有資金需求的長尾小微經(jīng)營者在通過互聯(lián)網(wǎng)銀行融資自救；70%獲得貸款的小微經(jīng)營者認為精準“滴灌”的無接觸貸款有實效，平均1元錢的利息能產(chǎn)生約2元錢利潤。

小微企業(yè)及個體戶中，大部分是聯(lián)系千家萬戶的街邊小店，它們提供了就業(yè)，方便了生活。調(diào)研發(fā)現(xiàn)，與其他產(chǎn)業(yè)一樣，小店經(jīng)濟整體受疫情沖擊不輕，20.5%小微企業(yè)及個體戶面臨現(xiàn)金流壓力，但在有融資需求的小店中，73.7%的需求在50萬以下，96%在10萬元以下，只要給予一點支持，就能渡過難關(guān)。

由于小店與就業(yè)和消費緊密相關(guān)，2019年12月30日召開的國務(wù)院常務(wù)會議首次提出發(fā)展“小店經(jīng)濟”，要以更有針對性的政策措施，發(fā)展“小店經(jīng)濟”，創(chuàng)造更多就業(yè)機會。國家稅務(wù)總局政策法規(guī)司副司長王世宇在近日舉行的國務(wù)院聯(lián)防聯(lián)控機制新聞發(fā)布會上也表示，疫情中，幫助小店渡過難關(guān)是“當務(wù)之急”。

疫情發(fā)生以來，相關(guān)部門數(shù)次出臺政策，資金“輸血”小店，而數(shù)字技術(shù)，則成為資金精準“滴灌”的關(guān)鍵。此前，全國工商聯(lián)與網(wǎng)商銀行發(fā)起“無接觸貸款助微計劃”，100多家銀行響應(yīng)，在短短1個月時間里，為超過800萬戶小微企業(yè)、個體戶和農(nóng)戶發(fā)放貸款。

調(diào)研數(shù)據(jù)顯示，70%獲得貸款的微型企業(yè)和個體經(jīng)營者認為，“無接觸貸款”有效促進了經(jīng)營回暖，小微經(jīng)營者每支付1元錢的利息，能產(chǎn)生約2.23元利潤。超八成微型企業(yè)和個人經(jīng)營者認為，貸款可得率明顯提升。

“一個武漢寵物食品店老板，過去30天跑遍了30家銀行，銀行也想幫他，也有扶持政策，但有的因為網(wǎng)點關(guān)門沒辦法面簽，有的因為他封城期間沒有流水無法評估額度，最終都落不下去，只有一家銀行成功貸給他6萬元。最后他通過網(wǎng)商銀行無接觸貸款，順利借到了46萬元，及時保住了生意?！眹鴦?wù)院參事湯敏這樣說。他同時表示，當前中國已經(jīng)跑通了一條有中國特色的小微貸款道路，來自互聯(lián)網(wǎng)銀行的占比更高、平均額度更低、使用時間更短、能讓更多小微受益。這種對小微精準扶持的特點，還會在疫后進一步發(fā)揮作用。

供應(yīng)鏈金融，和企業(yè)一道做時間的朋友

今年除夕，樂凱撒披薩董事長陳寧在老家為父親過七十大壽。疫情的壓力下，當天他就買了第二天一早的機票，匆匆返回深圳，召開管理層緊急會議，并宣布樂凱撒進入到了戰(zhàn)時狀態(tài)。此時，樂凱撒客流量不到平時的1/10。

陳寧算了一筆賬，特色餐飲下降80%-90%，銷售額下降50%以上，堂食訂單利潤較以往下降了70%-80%。同時，樂凱撒仍需支出人工、租金以及食材等固定成本，每月經(jīng)營虧損達到1300萬元，不出3個月就會遭遇現(xiàn)金流危機。

為抵御這次“黑天鵝”事件，陳寧甚至準備抵押房產(chǎn)申請貸款。在兩年前，他曾因購買榴蓮原材料而出現(xiàn)現(xiàn)金流缺口，便是通過抵押房產(chǎn)貸到4000萬元，再加上向朋友籌借4000萬元，從而度過危機。對陳寧而言，房產(chǎn)這塊“磚頭”是最后的保命手段。

而這次疫情，樂凱撒的經(jīng)營數(shù)據(jù)成了“敲門磚”。美團基于樂凱撒的經(jīng)營數(shù)據(jù)，聯(lián)合光大銀行為其提供了4000萬元的貸款額度，從提交手續(xù)到首筆1000萬元款項到賬，僅用了3天，大大縮短了銀行的審核流程。陳寧表示，樂凱撒在其他銀行申請的貸款，還在上報材料的階段，美團生意貸就已經(jīng)到賬了，“有互聯(lián)網(wǎng)的幫助，傳統(tǒng)金融效率能快上不少。”

這一筆救急資金，將支撐樂凱撒在疫情期間的經(jīng)營。目前，樂凱撒140家直營連鎖店，分布在上海、廣州和深圳。疫情之下，陳寧等高管及經(jīng)營團隊主動減薪，并為一線員工推出加薪舉措，將所有資源集中在門店。

在陳寧看來，這個冬天可能是餐飲的洗牌期，也是樂凱撒最重要的發(fā)展期。2020年，他原計劃開34家新店，而在抗疫期間，他決定將這一數(shù)字擴增到60家。他相信，這一次非常慘烈的大出清之后，該茁壯生長的還得茁壯生長。

“只要我們現(xiàn)金流安全，冬天會給我們更好的點位，更長的租期，更低的租金，更強的采購能力，拉長時間軸，冬天恰好是最好的進攻時間。偉大的企業(yè)都是冬天的孩子，也是時間的朋友。”這是陳寧寫給員工的話。

經(jīng)此一疫，金融科技更有溫度了

“經(jīng)此一疫，‘無接觸’的互聯(lián)網(wǎng)貸款是當前支持小微企業(yè)的重要途徑，展望未來，金融科技可以從線上化、觸達、風(fēng)控、成本四個角度促進小微信貸服務(wù)，更好地助力實體經(jīng)濟?！眹医鹑谂c發(fā)展實驗室副主任曾剛是金融科技領(lǐng)域的密切關(guān)注者，在接受人民政協(xié)報采訪時，曾剛這樣表示。

在曾剛看來，此次疫情中各大銀行紛紛采取網(wǎng)點關(guān)閉輪休、縮短營業(yè)時間等措施應(yīng)對疫情，線下金融供給能力大幅削弱，導(dǎo)致部分需求轉(zhuǎn)向線上。另一方面，疫情之下傳統(tǒng)行業(yè)線上化的趨勢加速，例如線上餐飲（外賣）、線上教育、線上零售（電商）等，新的業(yè)態(tài)也將產(chǎn)生新的線上融資需求。

曾剛同時認為，疫情期間，科技優(yōu)化了信貸供給，提升了信貸效率。新型互聯(lián)網(wǎng)基因的銀行及平臺型科技公司以線上化、場景化的模式嵌入生活、生產(chǎn)，一方面通過為客戶提供隨時隨地的服務(wù)，提升覆蓋的廣度；另一方面，電商、線上交易平臺本身與小微群體有著更密集的互動，可以提升小微觸達的精準度。

而從宏觀角度看，要金融科技在抗疫促經(jīng)濟中變得更有溫度，貨幣政策的助力必不可少。

“通過貨幣政策、金融手段去推動經(jīng)濟的穩(wěn)定復(fù)蘇，我覺得重點要做好五個方面的工作?！痹诮邮苋嗣裾f(xié)報記者采訪時，全國政協(xié)委員、申萬宏源證券首席經(jīng)濟學(xué)家楊成長這樣表示。

在楊成長看來，第一是要定向擴大流動性，同時保證資金能流向?qū)嶓w經(jīng)濟領(lǐng)域，而不是流向房地產(chǎn)，當前，中央銀行已經(jīng)采取了一系列針對性的措施，精準擴大資金供給，保證實體經(jīng)濟復(fù)蘇的需要，市場利率有所下跌，融資成本有所降低，但是也要看到呢，這些寬松的資金未必都流進了實體經(jīng)濟領(lǐng)域，部分城區(qū)的房地產(chǎn)市場啊，出現(xiàn)了一定范圍內(nèi)的運動，也特別關(guān)注；第二要特別保障疫情困難，行業(yè)很困難，企業(yè)資金鏈緊張，要防止銀行對企業(yè)隨意的斷代和抽貸，要形成優(yōu)質(zhì)民營企業(yè)的白名單，對優(yōu)質(zhì)的民營企業(yè)，因疫情陷入的經(jīng)營困要采取特殊方式加以解決；第三要通過供應(yīng)鏈金融等方式解決部分行業(yè)和企業(yè)的產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈銜接不暢，存貨過大或原材料短缺的問題；第四要發(fā)揮金融在風(fēng)險防范方面的功能，幫助實體經(jīng)濟解決能源原材料波動過大等問題；第五要加大債券市場的發(fā)行力度，擴大專項債使用范圍，擴大直接融資，幫助企業(yè)渡過難關(guān)。